为了让投资人更具体微观的了解P2P平台目前的合规状况，网贷天眼根据《网络借贷信息中介机构业务活动管理暂行办法》（下称：“暂行办法”），选取10项核心合规指

（文/木舟、巴莫）近日，财新网发布消息称，互金专项整治工作或延期一年。这意味着之前P2P平台一直担心的8.24大限可以推迟半年到一年。

虽然互金合规整改延期了一年，但从目前全国各地区网贷平台整改进展来看，合规压力依然很大。为了让投资人更具体微观的了解P2P平台目前的合规状况，网贷天眼根据《网络借贷信息中介机构业务活动管理暂行办法》（下称：“暂行办法”），选取10项核心合规指标，对全国综合实力较强的100家平台进行了综合测评并给予评分。

合规测评结果显示，达到80分以上的共有28家，90分以上的只有4家。60分以下（含60分）的有20家。网贷天眼注意到，网贷平台在合规方面失分的重灾区是银行存管、限额管理以及类资产证券化三个方面。

银行存管：

陆金服2月底宣布平安银行的存管系统上线，但网贷天眼注册后发现，陆金服并没有提示投资人开通银行存管账户，没有跳转到银行页面，没有银行短信通知，账户页面也没有显示虚拟电子账号。我们认为，陆金服的银行存管系统不明显，请投资者自行判断。

另外，你我贷官网称，已经和银行开始了数据对接，且在官网公布了详细进展。小牛在线已和华兴银行签署存管协议，其客服表示，华兴银行的存管系统正在调试中，即将上线，因此，我们给这两家6分。

鑫合汇在完成用户注册之后，账户页面有“立即开通存管账户”的提醒。但当点击后，跳出提醒页面“存管账户正在分批激活，请您耐心等待通知”。查询网站发现，鑫合汇官网称已经完成浙商银行的存管系统上线。

另外，网贷天眼注意到，100家平台都设置了风险提示，都没有承诺保本保息，这两项合规指标达标率100%。

限额管理：

“暂行办法”规定，同一自然人在同一网络借贷信息中介机构平台的借款余额上限不超过人民币20万元，同一个企业在同一个平台的借款上限为100万元。

网贷天眼发现，绝大部分平台已经在限额方面积极开拓小额分散资产，但仍有很多平台有超额标的，也有个别平台仍未开始整改。例如，钱多多官网显示，其发布的很多借款项目借款金额都是400万以上。另外，浙财理财最小借款标的金额为70万，最大借款标的金额为780万，其借款主体均是个人。

类资产证券化：

“暂行办法”规定，P2P平台不得代销理财产品、基金或保险，也不得发行类资产证券化产品。网贷天眼注意到，目前很多网贷平台上有各种“计划类”、“集合标”、“活期”产品，都涉嫌将借款项目打包后再拆分出售给个人投资者。因此，此次测评的100家平台中，只要涉及到此类产品就会被扣除10分。

本次评分规则说明：

1、风险提示（5分），“暂行办法”规定，网络借贷信息中介机构应当向出借人以醒目方式提示网络借贷风险和禁止性行为。如果首页没有提示风险，二级页面没有显示扣5分，首页没有提示风险，二级页面有提示风险扣2分。

2、信息披露专栏（10分），“暂行办法”规定，网络借贷信息中介机构应当在其官方网站上建立业务活动经营管理信息披露专栏。因此，只要网站有信息披露专栏得10分，有信息披露但没有形成专栏的得5分。期评分暂不考虑专栏内容是否完整，这个具体评分结果由信息披露报告体现。

3、不得承诺保本保息（10分），“暂行办法”规定，禁止直接或变相向出借人提供担保或者承诺保本保息。没有承诺保本保息直接得10分，反之扣10分。

4、银行存管（10分），“暂行办法”规定，网贷平台当实行自身资金与出借人和借款人资金的隔离管理，并选择符合条件的银行业金融机构作为出借人与借款人的资金存管机构。上线银行存管得10分，签订银行存管协议但未上线存管系统的扣4分。

5、限额管理（10分），“暂行办法”规定，个人、企业分别在同一平台借款不得超过20万元、100万元。没有项目超额得10分，有项目超额的统一扣4分。

6、信息系统安全等级（5分），“暂行办法”规定，网贷平台应当引入律师事务所、信息系统安全评价等第三方机构，对网络信息中介机构合规和信息系统稳健情况进行评估。平台有公布信息系统安全报告得5分，反之没有公布的得0分。

7、代销基金/银行理财/保险产品、发售类资产证券化产品（20分）“暂行办法”规定，禁止自行发售理财等金融产品募集资金，代销银行理财、券商资管、基金、保险或信托产品等金融产品。禁止开展类资产证券化业务或实现以打包资产、证券化资产、信托资产、基金份额等形式的债权转让行为。有出现“计划类”、“集合标”商业保理财、融资租赁收益权转让，以及金交所产品一律扣10分，有出现代销基金或银行理财或保险产品扣10分。

8、产品信息（30分），其中公布借款人收入、财产得10分（信用贷无需公布财产），公布担保情况得10分（信用贷此项得10分，企业贷须公布股东或第三方担保情况），公布审批文件（借款合同）、借款用途、还款来源（只要公布就得10分）。

注：实际上，合规指标还包括自融自保、期限错配、期限拆分、虚假宣传、虚构标等规定，但这些问题需要具体分析，很难通过公开表面资料确定。