在2020年上半年的尾巴，我国著名普惠金融集团，纳斯达克上市企业：玖富数科终于披露了其2019年的财务报告。

过去几年普惠金融的生存环境如何，蜜友们应该都略知一二。作为该领域的大佬，玖富活得如何？蜜姐很好奇。

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为了看懂这份英文财报，蜜姐把全部交给大学英语老师的功课又复习了一遍。看完这份并不长的成绩单，蜜姐感受就一句话：2019年难，2020年更难。

真的，太难了！先看主要财务数据。

年报显示，2019年其总收入为人民币44.25亿元（6.356亿美元），较2018年的人民币55.565亿元下降20.4％。比2017年下滑更严重，彼时这一数据为67.42亿元。

净利润方面，2019年玖富净亏损人民币21.536亿元（3.094亿美元）。2017年和2018年，这一数据分别为7.24亿、19.75亿。这滑坡的幅度何止腰斩……

总资产同比2018年也有所下滑，从2018年的91亿元，下降到2019年的88.8亿元，不过幅度不算大。

但负债方面就没那么乐观了，增速明显。2018年，玖富的负债总额为14.7亿元，2019年，这一数字飙升到25.5亿元。

单季度来看，玖富的核心财务指标2019年四季度下滑也很严重。

2019年第四季度的总收入为人民币4.690亿元（6,740万美元），比2018年同期的10.278亿元减少54.4％。

2019年第四季度的净亏损为28.631亿元（4.113亿美元）。

2019年第四季度的调整后净亏损为26.565亿元（3.816亿美元）。

值得祝贺的是，截至2019年12月31日，玖富的注册用户突破1亿大关。2019年活跃借款人数量为280万，比2018年的230万增加了23.7％。

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说到2019年玖富的巨亏，就不得不提到其中的一个重要角色：人保。如此前玖富公告的，其多家子公司（亦合称为“玖富”）正因合同履约问题和人保财险广东分公司相互起诉。

玖富公告显示，人保财险剩余未支付的技术服务费共计22亿元。其中，约14亿元未付服务费，玖富已记账为应收账款，并已确认全额估值准备；剩余未付服务费约8亿元人民币，由于未达到收入确认标准，玖富尚未确认。

鉴此，玖富要求人保财险赔偿23亿元，以弥补未支付的技术服务费和相关滞纳金损失。

玖富在财报中也表示，由于公司与中国人保发生纠纷，第四季度直接贷款项目下的借贷服务收入未被确认。因此借贷服务收入从2018年同期的9.254亿减少90.5%，降至8800万。

玖富现已起诉人保财险，要求人保偿付剩余服务费及滞纳金约23亿。

但人保方面可不这么认为，今年五月，人保财险在广州起诉了玖富，要求判决双方的第二份补充协议无效，同时要求玖富返还已支付的服务费及相应利息。

双方的互掐现在似乎还没有明确的结果。外界普遍认为，玖富与人保财险的纠纷涉及保险公司的“助贷险”业务，即信用保证险。

实际上，关于这个保险，之前就让玖富和人保陷入了舆论质疑。当时蜜姐还写了一篇文章，有兴趣的蜜友可以点击标题阅读：《贷4.42万扣1.62万元保费！玖富万卡在搞什么？》。

如今，落得一地鸡毛，很大程度上和双方的合作模式也有很大关系。

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玖富数科官网显示，其成立于2006年，正是普惠金融萌芽的年代。

玖富数科集团作为集团公司不具体开展业务，负责集团战略规划与投资并购，旗下陆续成立了十多家独立全资或控股子公司。

目前有数字科技、数字账户、数字普惠、数字财富、数字国际五大业务板块，各大业务板拥有自己的系列创新产品品牌，包括玖富科技、谛易科技、玖富普惠、玖富钱包、玖富万卡、万卡商城、悟空理财、玖行保险经纪、玖富咨询、玖富证券（香港）、玖富财富（香港）等。

普惠金融的野蛮生长时代，玖富是经历过高光岁月的。不知蜜友可还记得，曾经的悟空理财，广告砸得几乎人尽皆知，而后来不知不觉就淡出公众视线。

如玖富董事长兼首席执行官孙雷先生说：“ 2019年对我们公司而言是具有变革性的一年，因为我们将业务转变为技术支持平台……”

孙董事长接着说：今年显然是充满挑战的一年。除了持续的监管不确定性之外，黑天鹅还给全球经济，金融市场和消费者行为带来了严峻挑战。

失业，休假和家庭工作安排的增加一方面减少了消费，另一方面又削弱了我们借款人的还款能力。这些提高了整体拖欠率，并导致银行和其他金融机构收紧信贷。

这也正是玖富需要经历的挑战。

作为经历了普惠金融机构们从崛起到疯狂到如今的蜜姐，陆金所、玖富、微贷网们 “野蛮的辉煌”还历历在目。

几年时间，物非人非，感慨万千。作为老牌互金网贷平台，玖富的底子还在，转型成功应该只是迟早的事。只希望在这过程中，能对用户们好一点，投诉率低一点，这样对大家都好。